Tant que nous ne sommes pas à la retraite, nous sommes tous des préretraités. Cet article s’applique donc à vous (et à votre épargne), sauf si vous êtes déjà à la retraite.
Toutefois, je me concentre essentiellement sur les erreurs que les gens commettent au cours des dix dernières années avant leur départ à la retraite.
Voici pourquoi il s’agit d’une période critique : Si vous êtes à 10 ans, ou même à 5 ans, vous avez le temps de faire quelques corrections de trajectoire qui feront la différence – mais vous n’avez pas de temps à perdre.
Sur la base des observations que j’ai faites en discutant avec des milliers d’investisseurs au cours de plusieurs décennies, examinons 10 erreurs, toutes beaucoup trop courantes.
1. Aborder la retraite sans plan cohérent et organisé
Je ne pense pas que vous ayez besoin d’un épais classeur qui projette chaque mois votre valeur nette jusqu’en 2065. Mais si vous n’avez que de vagues idées, vous vous rendez la vie plus difficile qu’elle ne doit l’être.
Au minimum, vous devriez savoir de combien vous aurez besoin pour faire face au coût de la vie et quelles seront vos sources de revenus fiables lorsque vous serez à la retraite. Il y aura probablement un écart entre ces chiffres, et vous devriez avoir un plan pour le combler.
En établissant un bon plan, vous éviterez nécessairement la plupart des erreurs de cette liste.
2. Être trop confiant dans sa capacité à voir l’ensemble du tableau
La planification de la retraite, si elle est bien faite, comporte trop d’éléments variables pour que la plupart d’entre nous y parviennent seuls. La retraite est (généralement) un événement qui n’arrive qu’une fois dans une vie, et nous n’avons qu’une seule chance de bien faire les choses. Pas d’essais.
Si vous n’avez pas de conseiller financier, je vous suggère de trouver un professionnel pour examiner votre plan et repérer les éléments cruciaux que vous pourriez négliger ou mal évaluer.
Vous obtiendrez davantage si vous engagez un professionnel à l’heure, de préférence un professionnel qui n’a rien à vendre et aucun conflit d’intérêts, et dont le service en vaut la peine.
3. Ne pas avoir une idée claire sur ce qui est « suffisant »
Nombreux sont ceux avec qui j’ai discuté qui pensent qu’ils sont loin d’avoir un capital suffisant et continuent donc à prendre le même niveau de risques que lorsqu’ils étaient jeunes. Ce faisant, ils mettent en péril leurs plans de retraite.
Le fait est qu’il arrive un moment où il est plus important de protéger ce que l’on a (défense) que d’essayer d’en obtenir davantage (attaque).
La meilleure façon d’éviter cette erreur est de suivre les conseils du point 2 ci-dessus.
4. Prendre sa retraite alors que l’ont peut continuer à travailler
Certaines personnes prennent leur retraite à 65 ans ou à un autre âge prédéterminé, alors qu’elles pourraient continuer à travailler – et donc potentiellement doubler leur revenu de retraite.
Ma femme et moi avons décidé de travailler cinq ans de plus alors que nous savions que nous en avions « assez ». Le résultat : Nous avons maintenant deux fois plus d’argent pour vivre.
5. S’accrocher à de mauvais investissements passés
Je vois cela bien trop souvent : Les gens s’accrochent à des investissements passés qui semblaient être de bonnes idées, mais qui étaient en fait de mauvais choix en raison de coûts élevés, d’une rotation importante, de charges fiscales inutiles – ou simplement d’attentes irréalistes.
Nous sommes tous enclins à faire des erreurs de temps en temps. Mais certaines personnes s’accrochent beaucoup trop longtemps à des investissements malavisés, en espérant contre toute attente qu’elles n’auront pas à en affronter les conséquences.
Pendant qu’ils ne font rien, leur argent ne travaille pas pour répondre à leurs besoins. Les économistes ont une expression pour décrire ce résultat : le « coût d’opportunité ».
En d’autres termes, en faisant une chose, vous perdez l’occasion de faire autre chose qui pourrait produire un résultat plus souhaitable.
6. Continuer à subir le coût d’opportunité d’un rêve évanoui
Ceci est une variation du point précédent : J’ai vu de nombreuses personnes arriver à la retraite en étant toujours propriétaires d’un terrain sur lequel elles comptaient construire une maison de retraite ou de vacance, même si le rêve initial s’était évanoui ou était mort quelques années auparavant.
Mon conseil : Ne continuez pas à subir ce coût d’opportunité. Envisagez plutôt de vendre la propriété afin d’utiliser le produit de la vente pour financer vos rêves actuels.
7. Avoir peur de prendre des risques minimes, qui ont une forte probabilité d’augmenter les rendements
J’ai vu trop de cas de personnes bientôt retraitées dont les placements en actions étaient exclusivement placés dans des fonds qu’elles considéraient comme « sûrs » (souvent des clones ou quasi-clones de l’indice S&P 500).
Même dans la dernière ligne droite vers la retraite, vous pouvez encore tirer un grand profit d’une exposition aux fonds de valeur et aux fonds de petites capitalisations.
Détenir 10 % de vos actions dans des fonds de petites capitalisations ou des fonds de valeur (ou des fonds de valeur de petites capitalisations) n’augmentera pas votre risque de façon spectaculaire. Mais cela peut ajouter 1 % ou plus par an à vos rendements, et c’est suffisant pour faire une différence que vous remarquerez.
8. Prendre trop de risques en omettant d’ajouter des fonds obligataires à son portefeuille
Il s’agit d’une variante du point 3 ci-dessus. Il y a toujours un compromis délicat à trouver entre le risque et le rendement, et cette dynamique entre souvent en jeu au cours des années précédant la retraite.
J’ai exploré ce sujet dans un article précédent qui comprend des tableaux montrant les implications de différentes combinaisons de fonds d’actions et d’obligations.
9. Dépenser plus que nécessaire
Beaucoup de personnes qui approchent de la retraite savent que leur épargne risque d’être insuffisante, mais elles continuent à dépenser plus que nécessaire
Écoutez-moi bien : Si vous vous demandez si vous aurez les moyens de prendre votre retraite dans cinq ans, ce n’est pas le moment d’acheter un bateau, d’emmener votre famille élargie en croisière, de payer un mariage exotique ou de faire une contribution caritative tape-à-l’œil qui vous vaudra beaucoup d’attention.
Réduire vos dépenses pendant quelques années présente deux énormes avantages potentiels. Premièrement, cela vous permet d’économiser davantage d’argent. Deuxièmement, cela démontre que vous pouvez effectivement vivre avec moins que vous ne le pensiez.
10. Prévoir que le rendement futur de ses placements sera aussi bon que le rendement passé
C’est une recette pour de gros problèmes, car une période prolongée de rendements inférieurs à la moyenne est toujours possible. C’est l’un des éléments qui doivent figurer dans votre plan global, dont il est question au tout premier point de cette liste.
Personnellement, je pense que c’est une bonne idée de baser votre planification sur l’hypothèse que les rendements futurs seront inférieurs de 2 points de pourcentage à ce qu’ils ont été.
L’inconvénient : Votre plan indiquera que vous avez besoin de plus d’épargne, et vous devrez peut-être réduire vos dépenses et/ou reporter votre retraite.
Le bon côté des choses : si votre hypothèse est juste (et que les rendements sont effectivement inférieurs à ce qu’ils ont été), vous aurez encore assez d’argent. Et si vous vous trompez, vous aurez toujours le sourire aux lèvres… et plus qu’assez d’argent pour bien vivre votre retraite.
Si vous pouvez éviter la plupart ou la totalité de ces 10 erreurs, vous aurez davantage de chances que beaucoup de vos contemporains de réussir votre retraite.
C’est ce que je vous souhaite.
Reproduit avec la permission de PaulMerriman.com.